2025년 한 해를 뜨겁게 달궜던 반도체와 AI 섹터가 고점을 형성하며 피로도가 누적된 양상을 보이고 있다.
그래서 본인은 다음 시장을 주도할 차기 섹터로 바이오가 되지 않을까, 그 중심에 있는 셀트리온을 대상으로 본격적인 매매 전략을 수립하고 실행에 옮겼다.
1. 매매 개요
- 종목 정보: 셀트리온 (068270)
- 투자 전략: 중장기 가치투자 & 바이오 섹터 스윙
- 운용 기간: 2025. 12. 03 ~ 현재 (보유 중)
- 투자 현황:상태: 수익률 추적 및 평가 손익 기록 중
핵심 요약: 기업 가치 기반의 장기 보유와 섹터 변동성을 활용한 스윙 전략 병행
2. 매매 일지
- 평균단가: 184,385원
- 보유수량: 34주
상세 매수 정보
| 2025/12/03 | 185,500원 | 1주 | 분할 매수 시작 |
| 2025/12/03 | 185,200원 | 1주 | |
| 2025/12/03 | 185,300원 | 3주 | |
| 2025/12/04 | 184,800원 | 5주 | |
| 2025/12/04 | 184,500원 | 4주 | |
| 2025/12/04 | 185,000원 | 5주 | |
| 2025/12/05 | 183,800원 | 10주 | 지지선 확인 및 비중 확대 |
| 2025/12/05 | 183,500원 | 5주 | |
| 합계 | 평균 약 184,385원 | 총 34주 |
2025. 12. 03 | 초기 진입
월봉 기준 주요 저항선을 돌파하는 유의미한 시그널을 확인하고 1차 매수를 시작하였다. 이는 2025년 한 해 동안 반도체 섹터에 과도하게 집중되었던 수급이 차기 주도 섹터인 바이오로 이동할 것을 예상한 섹터 순환매 관점의 선취매 전략이었다.
2025. 12. 말 ~ 2026. 01 | 현재, 추세 확인 및 홀딩
연말연시 시장 전반의 변동성이 확대되었음에도 불구하고, 실질적인 매집 강도를 나타내는 OBV 지표가 훼손 없이 견고하게 유지되는 것을 확인하며 홀딩 포지션을 지속하고 있다. 현재 주가는 60일 이동평균선 위에서 안정적인 지지 기반을 형성하며 본격적인 상승 추세를 굳히는 과정에 있으며, 이 안착 과정을 면밀히 모니터링 중이다.
3. 종목 분석
매크로 환경
2025년 한 해 동안 시장 상승을 주도했던 반도체 및 AI 섹터의 고점 형성으로 인해 투자 피로도가 상당 부분 누적된 상황이다. 2026년 들어 금리 안정화 기조가 정착됨에 따라 위험자산 선호 심리가 점진적으로 회복되고 있으며, 그간 상대적으로 소외되었던 바이오 섹터로의 유동성 유입이 강력히 기대되는 환경이 조성되고 있다.
기본적 분석
2025년 실적 턴어라운드를 기점으로 합병 법인의 통합 시너지가 본격화되는 시기에 진입하였다. 특히 짐펜트라를 포함한 신규 파이프라인의 미국 시장 점유율 확대가 가시화되고 있으며, 이러한 실적 성장의 가속화가 2026년 주가 상승을 견인할 핵심 동력으로 작용할 전망이다.
일봉 차트상 주가가 180,000원대에 보합으로 횡보하고 있었고, 볼린저밴드 폭의 수축하였다. 이 부분에서 조만간 주가가 강한 상승이나 하락을 할것이라고 판단하여 분할매수를 하게 되었다.
거래량 지표
주가 횡보 흐름과 달리 OBV 지표가 꾸준히 우상향하며 스마트 머니의 선취매 신호를 보여주고 있습니다.
앞서 정리한 바와 같이 주가 흐름과 대조적으로 OBV 거래량 또한 상승 곡선을 나타내고 있어서 곧 상승할 것이라고 판단하였다.
추세 전환
월봉상 60일 이동평균선 아래에서 장기간 이어진 매집 과정을 끝내고, 상방으로 추세를 전환하려는 강력한 돌파 시도가 포착되었다.
4. 결과 및 복기
이번 매매에서 가장 고무적인 성과는 시장의 거대한 흐름이 AI에서 바이오로 전환되는 임계점을 논리적으로 포착했다는 점이다.
단순한 감에 의존하지 않고 OBV 거래량 지표를 통해 스마트 머니의 유입을 확인했으며, 이를 바탕으로 주도 섹터의 교체 길목을 선점할 수 있었다.
특히 일시적인 주가 흔들림에도 불구하고 월봉 단위의 큰 추세를 신뢰하며 평정심을 유지한 점은 심리적 매매 원칙을 잘 준수한 결과라고 평가한다.
다만, 운용 비중 측면에서는 다소 아쉬움이 남는다. 리스크 관리를 위해 초기 진입 시 비중을 지나치게 보수적으로 설정한 결과 매수 단가는 매우 유리하게 형성되었음에도 불구하고 계좌 전체의 수익금 증대 기여도는 다소 낮은 편이다.
이는 상승 추세가 확인되었을 때 비중을 과감하게 실어주는 피라미딩 전략이 구체화되지 않았기 때문으로 판단된다. 향후에는 수익을 극대화할 수 있도록 정교한 추가 매수 타점 설계와 비중 확대 원칙을 보완하는 데 집중할 계획이다.
5. 인사이트
이번 매매를 통해 ‘지표는 거짓말을 하지 않는다’는 시장의 격언을 다시 한번 체감하였다.
주가가 지루한 횡보를 이어가며 투자 심리를 위축시키더라도 OBV와 같은 수급 지표가 견고하게 우상향한다면 이는 세력의 매집과 향후 상승을 암시하는 강력한 근거가 됨을 확인하였다. 결국 가격이라는 현상 이면에 숨겨진 거래량의 본질을 꿰뚫어 보는 것이 성공적인 선취매의 핵심임을 깨달았다.
또한, 시장에서 소외된 우량주는 결국 본연의 가치를 찾아간다는 섹터 순환매의 원리를 재확인하였다.
특히 바이오 섹터는 매크로 환경, 그중에서도 금리 변화에 극도로 민감하게 반응하는 특성이 있다. 따라서 향후에도 금리 안정화 기조와 같은 거시 경제 변수가 바이오 주가에 미치는 영향력을 지속적으로 추적하고, 이를 실전 매매에 선제적으로 반영하는 안목을 유지해야 한다는 교훈을 얻었다.
관련 출처 정보
※ 본 포스팅은 개인적인 분석일 뿐 투자 권유가 아니며, 모든 투자의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
